5천만원으로 34억 만든 장투러의 투자 비결.
블라 네임드로 꾸준하게 수익 인증하셨던 분임.
좋은글이라 퍼옴.
장기 투자자를 위한 투자 원칙 23가지
1)산업의 선도 기업 선점
성장하는 산업의 선도 기업을 가능한 일찍 매수해서, 그 산업이 성숙할 때까지 장기 보유한다.
2)시장에 머무르기
Never, never get out of the market. 시장을 완전히 떠나지 않는다.
- 신중한 매매 판단
Think Twice. 매수·매도 전에 한 번 더 생각한다.
- 분할과 분산의 원칙
분할매수, 분할매도, 분산투자를 기본으로 한다.
- 병목에 투자
산업이 커질수록 반드시 필요한데, 공급이 쉽게 늘지 않는 곳을 본다.
- 유연한 현금 비중 조절
모든 비를 다 맞을 필요는 없다. 거시환경이 급격히 나빠지면 공격수 포지션을 줄이고 현금을 늘린다.
- 손절은 짧게, 익절은 길게
손실은 짧게, 수익은 길게 가져간다.
- 3배 레버리지 제한
KORU, SOXL, TQQQ 같은 3배 레버리지 상품은 극단적 공포장이나 대규모 폭락장에서만 제한적으로 활용한다.
- 개별주식 레버리지 금지
개별주식 레버리지 투자는 원칙적으로 하지 않는다. 다만 지수 지배력, 수익성, 밸류에이션, 시가총액 조건을 모두 충족하는 예외적인 종목만 검토한다.
- 공격수 포지션의 목표
공격수 포지션은 5년 5배, 10년 10배를 목표로 장기투자한다.
- 리스크 관리와 겨울 대비
최악의 실패를 하더라도 나와 가족의 생활이 무너지지 않을 정도로만 베팅한다. 항상 겨울을 대비한다.
- 투자와 도박의 구분
매수 전 이 거래가 투자인지 도박인지 반드시 자문한다. 도박이 아니라는 확신이 있을 때만 투자한다.
- 비중 상한 기준 분리
특정 종목의 비중 상한은 원가 기준과 평가 기준을 분리한다. 추가매수는 원가 기준으로 제한하고, 수익이 난 종목은 어느 정도까지는 달리게 둔다.
- 순현금 기준 관리
시장 국면별로 현금을 보유한다. 단순 현금비중이 아니라 레버리지를 차감한 순현금 기준으로 관리한다.
- 대중과 반대로 행동하기
남들이 탐욕스러울 때 조심하고, 남들이 공포에 빠질 때 기회를 본다.
- 매수 타이밍 원칙
신규 매수와 추가 매수는 기본적으로 눌림목에서 한다. 다만 메가트렌드 주도주나 산업 병목 기업은 예외적으로 추격매수를 허용한다.
- 위기 속의 매수 기회
피가 낭자한 장에서도 기회가 보이면 분할매수한다.
- 추가 하락 시 단계적 대응
계획한 추가매수 이후에도 주가가 계속 하락하면 단계적으로 대응한다. 단순 가격 하락이 아니라 변동성과 Thesis(투자 논거) 훼손 여부를 확인한다.
- 단기 급등 시 분할 매도
펀더멘탈이나 구조적 성장 때문에 산 종목이 단기 수급으로 급등하면, 오른쪽 어깨에서 일부 분할매도한다.
- 매도 조건의 엄격함
펀더멘탈이나 Thesis(투자 논거)가 훼손되지 않는 한 쉽게 매도하지 않는다.
- 기록하는 매수 습관
진입 전 매수 논거와 무효화 조건을 글로 남긴다. 기록 없는 매수는 하지 않는다.
- 실제 위험 노출 기준 레버리지 관리
포트폴리오 전체 룩스루(Look-through) 레버리지에 상한을 둔다. 겉으로 보이는 비중이 아니라 실제 위험 노출 기준으로 본다.
- 행동 가드레일 설정
행동 가드레일을 둔다. 바닥 패닉매도, FOMO(포모) 확장, 회복기 반응적 테마매수를 룰로 차단한다.
이분 글 시리즈 블라에서 보고 싶으면 아래 마지막 사진 참고(검색 후 해시태그)
원문: https://x.com/mad_dogdebt/status/2071266095735214224?s=46